четверг, 18 декабря 2014 г.

Европа и США в шоке - Россия в 2015 году вводит НЕФТЕРУБЛЬ

Энергоблокада Европы: Россия с 1 января вводит оплату за газ и нефть только в рублях




Сегодня только ленивый не пишет на эту тему. Но все почему-то смотрят в непонятную мне сторону. 

Объясняю на пальцах:
У нашей страны есть запас долларов
— Валюта нашей страны — рубли — есть в запасе у других стран
— Мы — Россия — планируем будущем продавать нефть за рубли
— Все, кто покупает у нас нефть, в будущем будут вынуждены искать эти рубли, чтобы купить у нас нефть
— Чем сложнее их будет искать, тем дороже они будут стоить

Естественно, задача проста, как 2 копейки — нужно обвалить рубль до максимума, а затем скупить всё, что можно, отдав доллары, которые уже не нужны и ничем не обеспечены. 

Это позволит сосредоточить все рубли внутри страны и самостоятельно назначать им цену, то придерживая, то выпуская на рынок больше денег. 

При этом будет кратковременное повышение цен и снижение уровня жизни, но это как разрез у хирурга — сначала немного больно, но затем на всю жизнь ты здоров и силён.

Меня искренне удивляет истерия и обида на власть по поводу обесценивания рубля. Неужели заглянуть дальше, чем на месяц вперёд — это так сложно? Всё делается правильно и по умному, так что всё будет хорошо, ребята.

Энергоблокада Европы: «Россия с 1 января вводит оплату за Газ и Нефть для Европы только в рублях»

В свете всероссийской амнистией капиталов… Из независимого источника стало известно.

Путин решил идти дальше по пути полного суверенитета России. Поэтому президентом принято решение полностью отказаться от продажи российских энергоресурсов за иностранные «рубли».

И для обеспечения суверенитета России и её энергобезопасности:
— Ввести с 1 января 2015 года российский рубль, как единственную валюту при поставках своих энергоресурсов за рубеж, в частности в Европу.
— Первым делом такое изменение коснется стран, которые ввели в отношении России так называемые «санкции».
— Юридическое обоснование данного «поступка» России полностью подготовлено.

Как сообщает источник, в Пресс-службе Президента РФ данное нововведение комментировать отказались, сославшись на занятость…

P.S.
Как пояснил источник, для стран, не вводивших никаких «санкций», условия поставки и оплаты могут быть индивидуальны…

Ловушка захлопнулась?


Темпы пикирования рубля побили все рекорды. В моменте более 13-ти % за сутки. В час ночи ЦБ неожиданно поднимает процентную ставку сразу почти вдвое, с 10.5% до 17-ти%. Везде паника. В СМИ, в Интернете, в офисах. Все, кого довелось уже прочесть соревнуются между собой в подборе эпитетов для происходящего.

Не буду ничего утверждать, но как-то совершенно не хочется присоединяться к безумному хору поющих мальчиков - девочек в тональности "фсёпропала". Расскажу как я вам лучше байку. Не сказку, но вполне реальную историю, приключившуюся в недалеком 2008-м году. Разумеется, любые аналогии и совпадения совершенно случайны.

Есть такая всем известная немецкая компания "Фольксваген". Производит автомобили. И есть другая компания. Тоже немецкая и тоже производит автомобили. Называется "Порш". Первая в 2008-м принадлежала второй почти на 75%. Не хватало до полного контроля процента полтора-два, кажется. И тут разразился кризис. Ну вы помните. Акции падают, биржи трясет, индексы валятся каждый день. И вдруг кто-то замечает, что акции "Фольксваген" ведут себя как-то неправильно. Все уже давно потеряли процентов 10-15, если не больше, а №народный автомобиль" стоит практически как скала посреди переката и ни гу-гу. Может пару процентов потерял за компанию и все.

Озадачились биржевые игроки и решили, что это неправильно. Что "Фолькс" должен падать наравне со всеми. Но как его уронить, если на руках акций не так много. Решили занять акции у владельцев, продать на бирже, потом еще несколько раз повторить и в тот момент, когда все прочие запаникуют, откупиться в самом низу и вернуть долг. Схема в целом известная, применяется в небольших объемах ежедневно миллионами игроков.

Но вышло совершенно иначе. Дело в том, что занять приличный объем акций получалось только у "Порша". Как никак три из четырех акций его собственность, с которой он не спешил расставаться. Заняли, "Порш" охотно согласился помочь всем страждущим. Но на все вырученные от сдачи акций в аренду деньги вышел на биржу и подождал там незадачливых продавцов. В итоге "Порш" несколько раз сдавал в аренду акции и тут же выкупал их сам на бирже на все полученные от арендаторов деньги.Через некоторое время биржевые спекулянты заволновались. Продают они акции продают, а котировки не то чтобы не реагируют, но падают как-то вяло и нерешительно. И совсем не в тех масштабах.

Через какое-то время наступил срок возврата арендованных акций. Спекулянты на биржу, а акций в продаже фактически нет. Так мелочь, процентов на несколько от требуемого объема. Крутились - крутились, нет акций. Нет продавца. Вот уже и котировки вверх поперли против всяческих трендов, уже убыток в балансах рисуется, а акций все нет и нет. Тут-то до всех и дошло, что они попали. Попали по-крупному. Кинулись к "Поршу". Тот принял всех ласково и даже помог за сходную цену ликвидировать проблему. Не знаю, выжил ли кто-то в бизнесе после этой операции из спекулянтов, но "Порш" на этой сделке свои полтора-два недостающих процента добрал.

Вот такая реальная биржевая история приключилась в Германии в 2008-м году.

А теперь внимание. Кто хозяин рублей? Кто отказывается продавать на бирже доллары? Кто поднял ставку до 17%, фактически забирая под высокий процент все ликвидные активы в залог рублевых кредитов. Долг банков перед ЦБ уже превысил 1.2 триллиона рублей. И главный вопрос. А кто заставит ЦБ покупать доллары, когда до тупых спекулянтов дойдет, что все их клиенты оперируют рублями, что налоги платятся в рублях. Операционные расходы плятятся в рублях. В рублях, которых больше нет. Они все у ЦБ. И доллары ему могут вообще не потребоваться больше. Ни по какому курсу.

Я ничего не утверждаю и никого ни в чем не предупреждаю. Но то, что ЦБ легко в текущей ситуации может сыграть роль "Порша" из 2008-го, нет ни малейших сомнений. Захочет или нет, это другой вопрос.

Почему Центробанк позволил доллару играть против российской экономики?


Что будем делать сейчас, если отток капитала еще более усилится, а нефть упадет еще ниже? В очередной раз зальем деньги в банковский сектор? И так каждые 6-7 лет? А может, все-таки попробовать заменить систему, создав нечто новое?

«Дело не в том, что они не способны увидеть решение.
Дело в том, что они не могут увидеть проблему».
Гилберт Кит Честертон

Девальвация показывает, что наша экономика – карточный домик на нефтяном пузыре. Наши «достижения» – крепкий рубль, стабильность, сытная жизнь среднего класса, доступный импорт – будут таять как мираж вместе с ценами на нефть. Но это дает шанс перейти к реальным реформам, а девальвация – возможность выйти из сырьевого плена.

Падение цен на нефть, устанавливаемых на рынке деривативов, контролируемых США, – новый виток «санкций». Сначала прекращение долларового финансирования, а теперь – сокращение экспортного потока. Наши золотовалютные резервы (на 21.11.2014 – 420,4 млрд долларов) меньше внешнего долга (на 1.10.2014 г. – 678,4 млрд долларов, в том числе корпоративного – 614 млрд) – всего 61,9%. Далее – проблемы с его обслуживанием.

Банк России следует политике «currency board» (привязки к доллару). Ее «ахиллесова пята» в том, что отток капитала сжимает денежную массу. Основной канал роста (сжатия) денежной массы – это покупка (или продажа) долларов Банком России, что означает рост (или снижение) золотовалютных резервов (ЗВР). Рублевая денежная масса привязана к долларовой: эмиссия рублей невозможна. Рубль – валюта, производная от доллара.

С начала года по 1.11.2014 г. ЗВР России сократились на 81 млрд долларов, или на 15,9% (с 509,5 до 428,5 млрд долларов), что по среднему курсу 35 руб. дает сжатие рублевой массы в объеме 2,9 трлн руб. Эта «дыра» соответствует текущему оттоку капитала за 2014 год из России – 110 млрд долларов, состоящего из погашения внешних валютных займов, инвестиций, теневых операций и вывоза прибыли в офшоры резидентами и иностранными инвесторами.

Образовавшийся дефицит Банк России закрывает кредитованием банковской системы (в т.ч. операции РЕПО и под залог активов), составившего на 26.11.2014 г. около 6,1 трлн руб. С начала года он вырос на 2,4 трлн руб., оставшаяся часть закрывается средствами Минфина. Кредитование банков растет с начала сентября 2011 года, когда стали сокращаться ЗВР. Тогда кредит ЦБ составлял только 565 млн руб. После 2008 года наши ЗВР росли до максимума на 1.09.2011 г. 545 млрд долларов, но затем благодаря оттоку капитала (2010 г. – 30,8, 2011 г. – 81,4, 2012 г. – 53,9, 2013 г. – 61 млрд долларов) и росту импорта стали снижаться: на 1.11.2014 г. – 428,6 млрд долларов.

Торможение экономики с 2012 года свидетельствует о коллапсе либеральной финансовой политики, которая вступила в неразрешимое противоречие с потребностями экономического развития страны. 

Это модель работала в эпоху «славного десятилетия» 2000-х до кризиса 2008 года, когда ЗВР росли в среднем на 58 млрд долларов в год, а денежная масса (М2) в среднем на 43,3 % в год (и даже хватало на СтабФонд). Тогда капитал притекал, а сейчас наоборот – оттекает.

Отток капитала в таких объемах абсолютно ненормален и свидетельствует о внутреннем кризисе экономики и превращении страны в дойную корову: суммарный отток капитала за два последних года –185 млрд долларов, а в острой фазе кризиса – 2 половины 2008 и первый квартал 2009 года также 185 млрд долларов (!). Такая картина представляет кардинальный исторический вызов, не решив который нельзя обеспечить нормальное развитие страны.

Санкции стимулируют сокращение долга и рост вывоза капитала иностранцами, возможно – сокращение внешних инвестиций и офшорных операций российских резидентов, но это не ясно. 

Российские инвестиции в западной зоне под риском и в случае раскручивания конфликта могут стать проблемными или конфискованы. Но утечка капитала продолжается, а при кризисе – усилится. Прогноз на 2014 год – 125 млрд долларов, на 2015 год – 90 млрд. Массированный отток капитала представляет также и одну из причин девальвации.

Упование на иностранные инвестиции и валютные займы автоматически стимулирует рост вывоза капитала. 

Иностранные инвестиции нужны в ограниченном объеме и в критически важных отраслях. 

Перспективы притока капитала не просматриваются, цены на нефть снижаются. Не стоит попадать в долговое рабство и повторять ошибки Царской России, а также СССР во времена Перестройки, которые сели на иглу внешних займов.

Выход только один – в создании мощной рублевой зоны и полной отвязке рублевого денежного обращения от валютного, с образованием двух различных контуров – внутреннего и внешнего. Механизмы денежного обращения нормализуются путем валютного регулирования, дедолларизации и создания каналов суверенной эмиссии.

Банк России стабилизирует ситуацию, иначе уже давно наступил бы кризис, но таргетирование инфляции не позволяет обеспечить рост денежной массы (агрегат М2), необходимый для роста экономики даже на уровне 2-3%. 

Согласно денежному правилу «отца» либерализма М. Фридмена (и уравнению Фишера), рост денежной массы должен составлять не менее суммы прогнозируемой инфляции и планируемых темпов роста ВВП с поправкой на изменение скорости обращения денег. Для России еще нужен небольшой довесок, чтобы довести текущий уровень монетизации экономики (отношение М2 к ВВП – около 47%) на уровень развитых стран – не менее 100%. Поэтому у нас рост М2 должен быть не менее 15-20% в год, а при кризисе и спаде – больше. По мере снижения инфляции – ниже.

Это правило исполняется в Китае (2014 г. – рост М2 13,3%, рост ВВП – 7,3% инфляция – 1,6%). В России в 2014 году денежная масса с начала года не растет, в т.ч. на 1.11.2014 г. уменьшилась на 3,6%, что свидетельствует о постепенно разрастающемся кризисе, что наблюдалось в прелюдии 1998 и 2008 годов.

М. Фридмен также настаивал, что ЦБ должен обеспечивать непрерывность и стабильность роста денежного предложения. У нас в последние годы в декабре после сброса бюджета денежная масса росла сразу на 7-9%, затем в начале нового года она уменьшалась, затем – увеличивалась, позже – проседала и т.д.

Если некий завод в этом году продал 1000 автомобилей стоимостью 1 млн руб., денежная масса, необходимая для продажи, составит 1 млрд руб., если благодаря росту цен в следующем году стоимость машины составит 1,05 млн руб., т.е. вырастает на 5% и планируется произвести еще на 5% больше, нужный объем денег составит 1,102 млрд, т.е. должен вырасти на 10% (5% + 5%). Если ЦБ не обеспечит этот прирост, часть автомобилей не найдет сбыта либо вообще не будет выпущена.

Таргетировать нужно не инфляцию, а темпы экономического роста и объем денежной массы, что успешно делает ФРС и Банк Китая. 

ЦБ РФ не может позволить рост денежного предложения. Эти деньги не обеспечены валютой, а при полной конвертируемости рубля и свободы движения капитала все пойдет на валютный рынок и потом – за рубеж. Это тупик.

В своем послании Федеральному собранию президент Владимир Путин поставил задачу обеспечения ежегодного роста не менее 5-6% ВВП. 

Торможение экономики в стране, которая имеет огромные ресурсы и практически неосвоенную территорию, выглядит нелепо. Но при нынешней финансовой политике эту и связанные с ней задачи – возврат лидерства в традиционных промышленных отраслях, развитие малого и среднего бизнеса, обозначенные как ключевые, реально не выполнимы. Президент также заметил, что ЦБ, как и ФРС, должен заботиться о росте экономики.

Таргетирование инфляции методом денежного сжатия – сизифов труд, в этом году она будет 9% (при плане – 5%), т.е. как в 2009-2010 годах (!). Учитывая, что доля импорта составляет около 40%, при 50- процентной девальвации рубля инфляция в следующем году может составить до 15%. Полученные результаты обратны поставленным целям: высокая инфляция при экономической стагнации.

Даже сейчас, когда ясно, что положение в финансовой сфере тяжелое, Банк России по-прежнему упорно повторяет о планах снижения инфляции до 4-6%. В правительстве подтверждают: «Борьба с инфляцией – задача номер один для российского правительства». Дальнейшее таргетирование инфляции в нынешнем духе приведет к гарантированному кризису, тогда ценники замрут вообще.

Таргетирование инфляции является ошибочной целью и не может быть основой политики правительства или Банка России. 

Обеспечивать надо рост, инфляция сама снизится, когда в стране выздоровеет и заработает собственная экономика, а никак не наоборот. 

При мягкой инфляции многие экономики отлично развиваются (см. исследование академика Виктора Полтеровича), как у нас в 2000-е, и наоборот, при низкой инфляции или ее отсутствии лежат в руинах. А в условиях посткризиса центробанки наоборот ставят целью рост инфляции.

Система, основанная на дефиците рублей, не способна создать условия для низких процентных ставок, которых давно требуют наши руководители. 

Логика регулятора – снижение инфляции – снижение ставок – рост инвестиций. Но стоимость кредита определяется не номинальной, а реальной ставкой, которая равна разнице номинальной и инфляция. При ужесточении политики она неизбежно растет. Мягкая инфляция повышает спрос на кредит и инвестиции, обесценивая долги, а ее снижение повышает стоимость обслуживания. 

Это азы, о которых писал еще Дж.М. Кейнс в своем «Трактате о денежной реформе». В 2007 году компания брала кредит по ставке 18% при инфляции 11,8 %, а затем в 2013 году по 17%-й ставке при инфляции 6,45%. Реальная ставка составляла 6,2, а потом 10,5%. Т.е. за последние семь лет в этом примере увеличилась почти в 1,7 раза. Нам обещали снижение ставок и рост инвестиций, на самом деле фактически результат противоположный: инвестиций нет, а условия кредитования ужесточились.

Недавно академик Сергей Глазьев в очередной раз в дополнение к публикациям других экспертов весьма аргументированно доказал фикцию политики таргетирования («Ошибки, которые хуже, чем преступление»).

Наибольшее сокращение ЗВР в острой фазе кризиса 2008-2009 годах составило 212 млрд долларов. В то время и эту дыру заливали рублями со всех «фондов». Сейчас котировки нефти Brent опустились до уровня ниже 60 долларов. Этот шок вызовет дополнительный спрос на доллар и соответствующее падение рублевой денежной массы, провоцируя дальнейший кризис.

Что будем делать сейчас, если отток капитала еще более усилится, а нефть упадет еще ниже? В очередной раз зальем деньги в банковский сектор? И так каждые 6-7 лет? А может, все-таки попробовать заменить систему, создав нечто новое? Признаем честно – модель более не работает.

Вспомним о законе «вызова и ответа» А. Тойнби, который объясняет смену элит, формаций и государств в целом. 

Мир и Россия входит в эпоху нестабильности и больших перемен, кто не видит свидетельств времени, тот может оказаться на свалке истории. Вспомним застойные брежневские времена, когда была заложена нынешняя экономическая модель России – нефть в обмен на импорт. Тогда руководство СССР благодаря «догматам» «проспало» переход на новый технологический уклад и не смогло повысить эффективность экономики. Результаты мы пожинаем до сих пор.

Чтобы освободить Россию от связавших ее пут, экономистом быть недостаточно. Для этого надо любить людей, понимая, что от твоих действий зависят судьбы и благополучие десятков миллионов людей, находящихся в депрессивных регионах. 

Нынешняя экономика мертва, безжизненные, исписанные математическими формулами книги не помогут принять правильные решения. Именитые мужи, получая образование по мертвым книгам, произнося речи, в которых нет живых слов, не могут решить простейшие проблемы живых людей. Надо быть на голову выше тщательно вдалбливаемых либеральных экономических мифов. Как говорил А. Эйнштейн, «ты никогда не решишь проблему, если будешь думать так же, как те, кто ее создал». Но еще не поздно все исправить.

Высокий уровень либерализации валютных операций характерен только для развитых экономик, к которым Россия не относится. 

Сейчас даже МВФ признает право развивающихся стран на защиту своих валютных рынков: «временные ограничения могут быть обоснованны и полезны во время экономических шоков, а также когда прочие средства денежно-кредитной политики исчерпаны»

У нас как раз оба эти случая, поэтому предложения академика С. Глазьева особенно актуальны. Достаточно позаимствовать валютное законодательство и практику регулирования вполне рыночного, но не «либерального» Китая.

Доллар, как параллельная валюта, имеет характер вируса, который автоматический выводит финансовую систему в неустойчивое состояние. Мы позволяем своей стране играть против своей валюты и экономики. Когда граждане и компании скупают валюту, они автоматически обескровливают экономику; когда это происходит массированно – мы на пороге кризиса.

Можно увеличить предложение валюты возвращением к обязательной продаже валютной выручки, например в 50%. С другой стороны, обрубить спекулятивный спрос, который полностью убивает рублевую зону экономики в предкризисный период. Главное, сократить до минимума валютные позиции банков, продажу валюты населению ограничить туристическими целями, компаниям – только под контракты. И довести до конца начатую компанию по деофшоризации экономики.

Но нужно понимать, что эффективная денежная политика есть необходимое условие роста, но не достаточное. Например, денежная масса в 2012-2013 годах хотя урывками, но росла в среднем на 12-14% ежегодно, но роста не было. 

Главное – конкурентоспособность продукции.

Вторая важнейшая, внутренняя причина стагнации экономики – фактическая стабилизация и запредельное укрепление реального курса рубля, которое проводилось в угоду западным «партнерам», создание иллюзии изобилия, приведшей к падению конкурентоспособности экономики, взрывному росту импорта, логичному замедлению роста и вытеснению отечественного производителя на фоне открытия рынков в ВТО. Сейчас этот тормоз, как и в 1998 году (наконец-то!), частично устранен путем текущей девальвации рубля. Но при сохранении имеющейся финансовой политики потенциальный рост может легко захлебнуться. Рост экономики в 6,4 % в 1999 году начался при активных денежных вливаниях (рост М2 за год – 57,5%!) правительства Е. Примакова.

Есть два варианта реальной (а не декларируемой) экономической политики государства – свобода или рабство: жить в рублевой зоне и создавать свою экономику, не отгораживаясь от мирового рынка, но забыв про доллар; или – продавать сырье, жить на импорт и полностью зависеть от доллара.

Для сравнения – в СССР (а это мы в недавнем прошлом!), который обладал, как и США, своим печатным станком – не было никаких экономических кризисов, при всех его ошибках, в т.ч. нерыночности, он не зависел от доллара, печатал деньги в любом необходимом объеме, никто не знал, что такое безработица, стабильно был экономикой номер № 2 в мире и ни к кому не ходил на поклон.

Нужно таргетировать рост уровня монетизации до уровня развитых стран, а реальный курс рубля – на уровне, обеспечивающем защиту внутреннего рынка и конкурентоспособность национального производства. 

Все это достигается путем непрерывного роста денежной массы, о чем писал еще М. Фридмен.

Отношение денежной массы к ВВП в течение нескольких лет должно быть увеличено как минимум вдвое. 

Евгений Федоров предлагает, чтобы Банк России увеличил объем выдаваемых банкам кредитов, сделав их беспроцентными. 

Возможна и другая схема – ведь кредиты надо гасить. Минфин выпускает беспроцентные и бессрочные ценные бумаги (консоли), которые покупает Банк России. Средства идут на финансирование роста бюджетных расходов на инфраструктурные проекты, жилищное строительство, развитие сельского хозяйства, системообразующих отраслей, науки, образования и здравоохранения. Расходы бюджета должны из года в год стабильно расти. Ответ – бум в российской промышленности, рост благосостояния населения, спрос на науку и технологии.

Следующая фаза – создание конкурентной продукции и внешнеэкономическая экспансия. Делать это сразу в больших объемах категорически нельзя, дефицит бюджета для начала должен быть не более 10% ВВП. Рост эмиссии требует ликвидации казнокрадства и взятие под строжайший контроль личных расходов чиновников при ограниченной конвертируемости рубля. При такой схеме России гарантирован экономический рост с темпами не менее 7% в течение ближайших 50 лет при умеренном уровне инфляции и четвертое место в мире по объему ВВП в обозримом будущем. По мере развития бюджет будет сбалансирован.

Отток капитала связан и с тем, что наш бизнес инвестирует, возможно, в покупку важных активов или в производство, например в Китае. Но важно обеспечить баланс между внешними инвестициями и обязательным внутренним развитием. Если внешние инвестиции не принесут пользы России, они не имеют никакого смысла.

Для минимизации оттока капитала необходимо кардинальное улучшение бизнес-климата и отказ от внешнего кредитования. 

России нужен аналог программы возвращения рабочих мест и реиндустриализации, которая сейчас идет в США. Они делают все, чтобы стать по бизнес-климату первыми в мире, снижая издержки отечественных производителей. По сути, эта тема прозвучала и в послании президента. Нам нужно идти по той же дороге, но для этого нужно стряхнуть с тела экономики всех паразитов, урезав аппетиты чиновников и убрать криминал. Это также политический вопрос, непонятно, когда он будет реализован.

Но будем реалистами. Большинство элит заинтересовано в свободном валютном рынке. Об оттоке капитала, как одной из главных причин торможения экономики, говорить не будут, и такие ограничения – не санкционированы. Но когда противоречия не разрешаются, а «верхи не смогут», может наступить системный кризис. Пока нашим элитам было достаточно сырьевого сектора. Пока не грянет новый кризис или цены не нефть не улетят вниз, кардинальных реформ не будет. Но сейчас экономический пирог тает, отношения с Западом в который раз испортились, сырьевые ценники пошли вниз. И это (в очередной раз в истории) дает шанс на постепенное эволюционное внутреннее развитие.

Экспертное сообщество уже давно сформулировало рецепты политики роста. Но Минфин, Центробанк, многие экономические вузы представляют собой вотчину либеральной колонны. Никто не заблуждается: проводится именно та политика, последствия которой мы и наблюдаем.

«Пятая колонна» уже в течение нескольких лет четко ведет российскую экономику к коллапсу, подготавливая недовольство населения. Цель американских стратегов – вызвать в России новый «евромайдан». И даже такая непонятная вещь, как реформа здравоохранения в чисто либеральном духе, есть небольшое звено в общей цепи. Экономятся копейки, а ущерб власти на миллион.

Представляется, что «взятие» партией роста ЦБ и Минфина возможен только в случае полного разлада с Западом. Поэтому процесс делиберализации России займет определенное время. Впрочем, все люди склоны заблуждаться, и многие из них придут в «партию роста». Хотя значимая часть элит пытается законсервировать систему – ее «перезагрузка» исторически неизбежна вне зависимости от чьих либо желаний. И кто первый «перестроится», тот и выиграет.

Россию не страшит падение цен на нефть


Нефть не настолько серьёзное оружие против России, как это может показаться некоторым. Утверждая со страниц Daily Telegraph, что резкое падение цен на «чёрное золото» добьёт Россию точно так же, как в своё время Советский Союз, Амброз Эванс-Притчард забывает, насколько далеко сегодняшняя Россия ушла от тех мрачных дней.

Советский Союз действительно не смог справиться с падением нефтяных доходов. Правда и то, что повинна в этом Саудовская Аравия, способствовавшая крушению империи внушительным увеличением нефтедобычи – с 2 до 10 миллионов баррелей в день в 1985 году. Безусловно, нынешние санкции могут затруднить доступ российским фирмам к западным технологиям, сказавшись в конечном итоге на объёмах российской нефтедобычи. Но для этого они должны затянуться на годы, что сомнительно, учитывая убытки, которые сейчас несёт ЕС. Сокращение мировой нефтедобычи и укрепление роста глобальной экономики могут восстановить рыночное равновесие.

Показателем улучшения перспектив России служит рост её населения, впервые с 1992 года. В действительности, невзирая на санкции, финансы страны также выглядят довольно стабильно. Внешняя задолженность России составляет всего 678 миллиардов долларов, что представляет значительный спад по сравнению с величиной 732 миллиарда, достигнутой в конце 2013 года. Напомним, внешняя задолженность США перевалила за 6 триллионов, и она неуклонно растёт. Профицит российского бюджета рекордно высок, платёжный баланс положительный. В торговых соглашениях Россия отказывается от использования доллара. Даже потратив 60 миллиардов долларов на поддержку компаний, нуждающихся в долларовой ликвидности, Россия располагает примерно 375 миллиардами долларов валютных резервов.

Хотя рост ВВП страны замедлился по сравнению с впечатляющими 4,25 процентами, достигнутыми в 2012 году, он прогнозируется на уровне 1 процента, то есть не ниже показателя 2013 года. 

Раздражённый угрозами отключения от SWIFT, Путин приказал российскому Центробанку приступить к разработке национальной платёжной системы в качестве альтернативы. 

Не стоит забывать и о проекте «Двойной орёл», позволяющем торговым партнёрам рассчитываться за нефть в золоте, что даёт возможность отойти от доллара (евро) и вести дела с опорой на физический актив, более крепкий, чем бумажные деньги. Надо отметить, что коллеги России по БРИКС поддерживают подобный шаг.

Так что, может быть, «безумные действия» Путина на самом деле вполне логичны. Ведь Россия не просто существенно увеличила золотодобычу, но и удвоила свои резервы с 2008 по 2014 годы.

В бюджет страны действительно была заложена цена на нефть на уровне 96 долларов за баррель. Падение ниже 70 долларов, конечно, болезненно, но Россия в состоянии это пережить. Будут сокращены некоторые расходы. Кроме того, снижение цен на нефть компенсируется падением курса рубля к доллару. Российские нефтяные компании получают оплату в долларах за свой экспорт, но внутри страны тратят рубли. Это означает, что их финансы не страдают и государство не столкнётся с резким падением налоговых поступлений. Нефтедобыча в сентябре выросла до 10,6 миллионов баррелей в день; ежедневный российский экспорт насчитывает 8 миллионов баррелей и составляет 15 процентов всей нефти, торгующейся на мировом рынке.

Как ни странно, санкции Обамы могут нанести США больший вред, чем России. Если Россия увеличит нефтедобычу, чтобы скомпенсировать падение доходов, цены на нефть снизятся ещё сильнее. И первой жертвой этого падёт сланцевая добыча. Фрекинг обходится США дороже, чем традиционная добыча России или Саудовской Аравии, и после падения цен ниже 70 долларов за баррель он начинает становиться нерентабельным. Если цены опустятся до 60 долларов, многие подобные скважины придётся закрыть, и импорт нефти в страну снова возрастёт. Таким образом, падение цен на нефть угрожает энергетической независимости США, а Россию скорее подстёгивает, чем ослабляет.

В то же время Россия настойчиво двигается вперёд в области геологоразведки и развития инфраструктуры. Путин только что подписал соглашение на поставку нефти в Китай сроком на 25 лет, подразумевающее постройку нового трубопровода длиной в три тысячи миль. В Арктику направляются флот российских атомных ледоколов, чтобы «застолбить» ещё больше месторождений, и войска для их защиты.

Итак, что бы там ни думал Эванс-Притчард, Путин проигрывать эту войну не намерен – в действительности только он один и понимает, что является конечным призом. В сегодняшнем мире важнейшей силой является геополитика энергетики, и борьба между США и Россией приобретает особое значение. Путин не жалеет сил, чтобы выйти победителем, и грамотные инвесторы не ставят против него.

Поставим свечку за арабских шейхов и помолимся за рубль. Крах биржи в странах ОПЕК


Последние события в российской экономике напоминают эффект домино, когда: упала цена на нефть, упал рубль, а вслед за ним огромное количество россиян готовятся провести отпуск вместо полюбившихся Австрии и Испании в Сочи и Крыму. Многие свято верят в развал российской экономики и возвращению в девяностые годы. Злопыхатели на Украине потирают ручёнки и радостно бубнят о том, что теперь заносчивым москалям пришёл окончательный и бесповоротный крах. Теперь они познают страдания и унижения на собственной шкуре. Наступил долгожданный капут всему, что имеет несчастье быть российским, русским, татарским, крымским, мордовским и якутским.

Мы живём в многополярном мире. Он состоит не только из российско-американского противостояния, Северной Кореи и Китая. В нём множество различных нюансов и углов. Например, не секрет, что ФРГ придерживается американского курса по отношению к России лишь по причине существования в этой стране в данный момент мощного политического лобби, находящегося на стороне США. Даже если все граждане Германии как один выйдут на улицы своих городов и не своим голосом завоют о прекращении санкций против Российской Федерации, то решение этого вопроса увязнет в технократических процессах, спровоцированных этим лобби.

Если взглянуть на США, то в этой стране подавляющее большинство жителей не знают о местоположении государства под названием Украина. Правительству США необходима конфронтация для усиления мощи НАТО и оправдания пользы от существования такой организации. В Мюнхенском Университете на факультете политического дела ещё совсем недавно утверждали, что НАТО не расформировывают по причине того, что стоимость расформирования военного союза превышает стоимость его содержания. Теперь НАТО стало необходимо в глобальной игре, а США играют в нём первостепенную роль.

Помимо этого и российских проблем с пармезаном и курсом какого-то там мифологически замечательного рубля существуют курсы акций. Сегодня в течении дня на биржах в Дубаи, Саудовской Аравии, Катара и прочих стран-производителей нефти разразилась нешуточная паника. Биржа в Дубаи просела на 6,8% - это самое большое падение за последние 6 лет. Весь заработок текущего года испарился в течении нескольких часов. Нечто подобное произошло в Катаре и Абу-Даби. Биржа в Саудовской Аравии сейчас находится на уровне 2009-го года. Управление ОПЕК утверждает, что подлый сговор между странами ОПЕК и США с целью поразить экомомику России и Ирана не существует.

В Саудовской Аравии запрещены политические партии и демонстрации и... вот неожиданно: более ста ведущих аравийский деятелей науки и культуры, вместе с активистами, в открытом письме, опубликованном в выходные, призвали правительство к реформам. Главным требованием является введение демократических выборов, которые в Саудовской Аравии отсуствуют. На востоке страны назревает шиитское восстание.

Богатство Дубаи известно многим. Небоскрёбы, синева моря и сказочные пустыни поражают. Эта страна живёт по принципу: "Нет налогов. Нет демократии. Нет проблем." В Дубаи возникла проблема - цена на нефть. Её падение фатально для богатейшего государства в мире. Настроение у торговцев чёрным золотом сейчас очень плохое. Некоторых хватанул инфаркт. У некоторых - истерика. А ведь именно они, там в пустынях вершат судьбы мира, управляя ценой на нефть. Им не интересно: мёрзнут-ли на Украине люди в квартирах, упала-ли российская зарплата. Они заботятся о собственном богатстве и их богатство сейчас в опасности. Дубаи не может нормально существовать при ценах 60 долларов за баррель - уровень жизни начинает стремительно падать, у шейхов начинает болеть голова, а привыкшие к безделью граждане-арабы начинают бунтовать. Арабская недемократия под угрозой. Её необходимо спасать всеми возможными силами. Например, сокращением добычи нефти.

Напрашиваются несколько вопросов: Каким образом Соединённые Штаты Америки будут ублажать эти недемократические государства? Когда начнёт подниматься цена на нефть? И естественно, вместе с её поднятием и заветный, дорогой, горячо любимый, самый деревянный в мире рубль перестанет лихорадить. И самая стабильная страна в мире стабилизируется. Я сегодня ходил на бензоколонку и продавец с которым я иногда беседую - небритый, весёлый парень... утверждает, что с Нового Года цена на нефть пойдёт вверх.

Россия ничем кроме молитвы россиян, к сожалению, повлиять на рост цены на нефть не может. Поставим-же свечку за арабских шейхов.

Россию выручит крах сланцевой нефти в США


Уже подзабытое со времен "лихих 90-х" слово "секвестр", видимо, настойчиво возвращается в наш лексикон. Пресса муссирует некую "утечку" из правительственных то ли кабинетов, то ли коридоров: мол, принято решение сократить госрасходы в бюджете уже на наступающий 2015 год. Даже цифры называются: госрасходы будут урезаны на десятину, но социальные расходы при этом не тронут.

Пресс-секретарь российского премьера Наталья Тимакова утверждает через прессу, что решение о сокращении расходов на десять процентов в 2015-2017 годах все-таки официально не принималось. Во всяком случае, пока. Но, по ее словам, рассматриваются разные варианты, как реагировать на мировую конъюнктуру.

Мы к этому явлению вполне уже привычны: если чиновники вдруг что-то отрицают, то, значит, так оно и есть или, вероятнее всего, все так и будет! Хотя верить чиновникам из правительства в глубине души все-таки очень хочется.

Но какие госрасходы можно в принципе урезать? И какую цену на нефть стоит закладывать в бюджет с учетом последнего заявления ОАЭ, что ОПЕК не будет снижать добычу нефти даже при 40 долларах за баррель?

"Госрасходы везде сокращаются в самом крайнем случае, ни одно государство не любит их сокращать, — рассказал в интервью Pravda.Ru доктор экономических наук, профессор КубГУ, Александр Ишханов. — И это не от хорошей жизни. Ситуация и у нас в стране, и в мире не такая радужная, как сейчас рисуют СМИ, все гораздо проблемнее. И Россия должна радоваться, что себестоимость барреля нефти у нас примерно 12 долларов, а себестоимость сланцевой нефти примерно 60 долларов. Если сейчас будет избыток предложения нефти, то нефть упадет значительно ниже шестидесяти долларов, что сделает не только нерентабельной добычу сланцевой нефти в США, но и даже невозможными дотации на это.

Поэтому это убьет добычу сланцевой нефти в США, и поэтому США на это никогда не пойдут. И, возможно, США даже сократят добычу сланцевой нефти, оставят только наиболее выгодные места. Но меньше пятидесяти пяти я вообще не представляю снижения. Поэтому, скорее всего, где-то равновесие будет достигнуто на этом уровне… Возможно, будет отскок цены нефти до семидесяти. Конечно, делать прогнозы — дело неблагодарное, но, тем не менее, я думаю, что так будет".

"В директиве МВФ по отношению к России прямо сказано, что нужно ужесточить курс по таргетированию инфляции, по сокращению госрасходов, по повышению налогов и по укреплению бюджетного правила, — поделился своим мнением с Pravda.Ru депутат Государственной думы ФС РФ, член комитета по бюджету и налогам Евгений Федоров. — Я так понимаю, что там уже все предписано, что нам делать, и дальше уже просто дело правительства прописать, какие именно расходы в бюджете по поручению МВФ необходимо сократить.

Можно пойти другим путем: снизить процентные ставки, обозначенные президентом в трех посланиях, запустить модель работы банковской системы и ЦБ, как работает система МВФ или Европейский банк, на который президент прямо ссылался как на опыт этой работы в прошлом послании, и резко нарастить национальную экономику. Перейти к нвестициям, к нулевой инфляции и к процветанию страны. Я думаю, чем дальше, тем быстрее нам надо выбирать, что делать. Нищать по указанию МВФ или богатеть по указаниям Путина. Это относится и к решениям правительства".

На вопрос корреспондента Pravda.Ru о том, какую цену на нефть стоит закладывать в бюджет с учетом нежелания членов ОПЕК снижать нефтедобычу даже при цене "черного золота" в 40 долларов за баррель, эксперт ответил, что эта цифрах — в пределах 50 долларов за баррель. Хотя, по большому счету, проблема нефти — надуманная.

Нефть действительно формирует доходы бюджета в значительной мере. Но, во-первых, эти доходы подкреплены по бюджетному правилу резервами правительства. То есть на ближайшие годы проблем нет, пока есть резервы. Во-вторых, надо просто не на нефть опираться, а на внутренние инвестиции, на промышленность, на науку. А для этого надо сделать дешевые кредиты. То есть сделать ровно противоположное тому, что делает ЦБ. И в этом случае мы не будем зависеть от доходов на нефть, добавил Евгений Федоров.

В общем, непростое, но знаковое решение о секвестре если и будет принято официально на самом высоком правительственном уровне, то, надо думать, не от хорошей жизни. Исключение из секвестра, как прогнозируют другие эксперты, составят публично-нормативные расходы и трансферты внебюджетным фондам, пишет пресса. Хотя тут прогнозировать легче легкого — эти элементы нашего финансового рынка, по понятным причинам, вообще, редко кто додумывается давить в сторону уменьшения.

Хотя, собственно, слышать о том, что минфин убеждает в необходимости сократить расходы в ближайшие три года (конкретно — на десять процентов в 2015-2017 годах), доводилось уже не раз.

В проект бюджета-2015 у нас, вообще-то, заложена цена нефти 95 долларов за баррель. В конце ноября министр финансов Антон Силуанов предложил разработать запасной вариант бюджета на 2015-2017 годы - макроэкономический прогноз к тому времени, сами понимаете, изменился по отношению к ранее заложенному в бюджете. Сейчас нефть марки Brent, на основе которой рассчитывается стоимость российской Urals, подешевела дико, до минимальных значений за последние пять лет. Российская валюта продолжает дешеветь. Падение курса рубля заставляет некоторых россиян переводить свои сбережения в доллары и евро, несмотря на успокоительные мантры некоторых придворных аналитиков.

Кстати, дополнительное давление на цену нефти оказывает и Международное энергетическое агентство (МЭА), которое накануне ухудшило прогноз мирового спроса на нефть в четвертый раз за последние пять месяцев. Вместе с нефтью дешевеют акции сырьевых компаний. Так, только за прошедшую неделю подешевели в среднем на два-три процента акции BP, Total, Shell, ExxonMobil и Chevron.

Впрочем, так во всем мире, а не только у нас. Парламент Венесуэлы в Каракасе, например, на прошлой неделе утвердил проект бюджета из расчета 60 долларов за баррель, заранее подстраховавшись.

Забеспокоились и в Иране, президент которого заявил, что снижение нефтяных цен является "заговором со стороны ряда государств против народов на Ближнем Востоке и мусульман в целом". Но, несмотря на столь громкие заявления, Иран планирует и сам нарастить добычу нефти чуть не в два раза, почти до 4,8 миллиона баррелей в сутки.

Россия стала самостоятельным кредитно-эмиссионным центром


Соединённые Штаты взяли на себя ответственность за девальвацию рубля. С заявлениями в ключе «наши санкции сработали успешно, рубль упал» выступили вчера представитель Белого Дома Джош Эрнест и глава Национального экономического совета Джейсон Фурман:

К нашему счастью, американцы продолжают упорствовать в своей стратегической ошибке. Если бы они продолжали лицемерить в духе девяностых годов — дескать, мы ваши друзья, а все ваши проблемы от дефицита либерализма в экономике — к их советам бы в России прислушивались бы. А так всё понятно: Штаты объявили нам экономическую войну, надо защищаться.

Ситуация, которая сложилась сейчас с рублём, отнюдь не уникальна. Аналогичным образом американцы уже проводили не так давно атаки на валюты Турции, Бразилии и Индии. При помощи своих спекулянтов и журналистов Штаты пытались обвалить лиры, реалы и рупии, чтобы при помощи финансового террора устроить сладкую жизнь странам, которые отказываются подчиняться приказам Вашингтона.

Хорошо про это пишет известный вам crimsonalter, аналитика которого особенна цена тем, что ещё месяц Кримсон предсказывал текущие события. Цитирую из ноябрьской статьи:

<#>А с рублем все будет хорошо. Но не сразу. Сначала экономика должна пройти через «долларовую ломку». Потом, по мере того как будет меняться ее структура и по мере ввода нефтерубля, российская валюта придет к более-менее адекватному курсу. Скорее всего, этому процессу сильно поможет уход с рынка дорогой сланцевой нефти и перехода рынка энергоносителей из состояния конъюнктурного изобилия в состояние долгосрочного дефицита.

А вот цитата уже из вчерашней статьи:

<#>Впервые рубли эмитируются не под залог долларов, а под залог облигаций госкомпаний (Роснефть) — Москва становится независимым эмиссионным центром и ее за это бьют… можно утверждать, что столь яростная и поспешная атака на рубль и на экономику в целом вызвана именно тем, что Россия вплотную занялась превращением в самодостаточный эмиссионный и финансовый центр. Свобода и самодостаточность никогда не дается легко… нас пытаются опять сбить на взлете, до создания суверенной экономики.

Очень рекомендую прочесть статьи по этим двум ссылкам целиком. Если вкратце, там описывается опыт других стран, которым помогла справиться со спекулянтами финансовая «тройчатка»:
1. Резкое повышение учётной ставки.
2. Резкое повышение норм резервирования по валютным контрактам.
3. Демонстративное жестокое наказание нескольких крупных спекулянтов.

Наш ЦБ, похоже, пока что тройчатку применять не готов. Робкое и запоздалое повышение ставки по спекулятивным кредитам до 17% вызвало ожидаемый эффект: шквал критики в адрес руководства ЦБ и попытка ряда депутатов (включая некоторых откровенных агентов США) пролоббировать под шумок увольнение всей верхушки ЦБ:

В условиях такого мощного давления руки у ЦБ связаны: я очень сомневаюсь, что у ЦБ хватит духу на необходимые для поддержания рубля резкие и жёсткие действия.

Судя по всему, мы вступаем в новый 1998 год: только с хорошими валютными резервами, низким внешним долгом и на порядок более качественной экономикой. Исходя из опыта того периода можно предположить, что ближайшее время нам будет довольно тяжело, однако уже осенью 2015 года проявится положительный эффект от девальвации, который выразится в том, что у наших производителей будет куча денег и заказов.

Теперь о главном событии последнего месяца, которое, пожалуй, будет даже поважнее, чем двукратное ослабление рубля.

Почему вся наша оппозиция вчера дружно атаковала Роснефть, обвинив последнюю в обвале нашей валюты? Выдвигались нелепые обвинения в том, что это якобы Роснефть обрушила рубль — хотя это было невозможно даже чисто технически, так как на момент выдвижения претензий Роснефть ещё не получила напечатанных для неё денег.

Причина столь нервной реакции проамериканской оппозиции заключается в том, что ЦБ впервые за очень долгое время напечатал рубли не под залог долларовых инструментов, как это было раньше, а под залог облигаций Роснефти. Тем самым мы отвязались от доллара и стали самостоятельным эмиссионным центром: то есть, начали финансировать нашу экономику за счёт печати рублей.

Наши патриоты постоянно возмущались системой «валютной панели», из-за которой Россия вкладывала прибыль от продажи нефти в американские облигации, а потом на Западе же брала нужные нам на развитие кредиты — только уже под более высокий процент. Мы фактически платили Западу долларовую ренту, при этом из-за ограничений этой вассальной схемы в нашей экономике постоянно не хватало денег.

Ещё год назад отказ от «валютной панели» означал бы объявление войны Соединённым Штатам. Однако сейчас, когда Штаты первыми напали на нас и используют все имеющиеся у них средства, чтобы уничтожить экономику России, отказ от «валютной панели» не повлечёт для России никаких дополнительных проблем.

Теперь нам не надо думать, где взять деньги на строительство моста через Керченский пролив, на прокладку газопровода «Сила Сибири», на прорывание новых тоннелей метро и на возведение гидроэлектростанций:

Теперь ЦБ может просто напечатать под эти проекты деньги — так, как это делают западные страны. При этом риска залезть в долговую дыру и обожраться дешёвыми деньгами у нашей экономики практически нет: в России наблюдается катастрофический дефицит денег, и первые несколько триллионов рублей наша экономика проглотит безо всяких негативных последствий.

Для тех, кто опасается инфляции: обратите внимание на США и на Европу. Страны Запада печатают столько денег, сколько им нужно, однако инфляция там находится на фоновых значениях, и зачастую не превышает 1-2 процентов в год. Только сейчас, когда США потеряли уже всякие берега и довели свой долг до 18 трлн долларов, им пришлось остановить свой печатный станок.

Если экономика США напоминает сейчас классического американского двухсоткилограмового толстяка, то нашу экономику можно сравнить с сильно оголодавшим человеком, у которого сквозь тонкую кожу можно пересчитать взглядом все рёбра.

Подведу итог

Пока непонятно, где именно остановится рубль. Может быть, он откатится к курсу в 40 рублей за доллар. Может быть, наоборот, ослабеет ещё сильнее и подберётся к курсу в 100 рублей. Повторюсь: для приведения спекулянтов в чувство у ЦБ связаны руки. В условиях, когда патриотическая общественность и открытые агенты Госдепа США объединили силы и обрушились с критикой на ЦБ, ждать от Центробанка резких телодвижений было бы наивно.

Каким бы ни стал курс рубля по итогам колебаний, существенных проблем для экономики ждать не стоит. Импортёры пострадают, наши производители, наоборот, будут на коне. Инфляция будет заметной, но отнюдь не запредельной: мы зависим от импорта гораздо меньше, чем в девяностые года:

В любом случае, связанные с колебаниями валютных курсов проблемы экономики с запасом перекрываются тем позитивным обстоятельством, что мы, наконец-то, стали независимым кредитно-эмиссионным центром.

Теперь мы можем отвязать крупные компании от иглы долларовых кредитов, пересадив их на напечатанные под залог облигаций рубли. Эти рубли пойдут на развитие нашей экономики: на строительство буровых вышек, дорог, мостов, электростанций, заводов. Остаётся только сказать спасибо американцам, которые при помощи своей финансовой агрессии невольно облегчили нам процесс слезания с долларовой иглы.

Во многом благодаря стереотипам из СМИ принято считать что экспорт нефти составляет 50% всей ВВП России, а то и больше. Якобы Россия сырьевая страна и держится всё только благодаря только экспорту углеводородов. А оказывается совсем не так и для нефти в ВВП России очень незначительна.


МЕРКЕЛЬ: ЕС ХОЧЕТ ВЕСТИ ДИАЛОГ С РФ ПО ВОПРОСАМ БЕЗОПАСНОСТИ

18.12.2014 - 11:30
Европейский союз хочет вести диалог с Россией по ряду вопросов, в том числе по вопросам безопасности, заявила канцлер ФРГ Ангела Меркель.
По её словам, Европа хочет совместно с РФ отвечать мировым вызовам, передаёт Russian.rt.com. «Одни мы не можем идти этим путём», - сказала Меркель..

Читать ТАКЖЕ:

Россия готовится ввести "золотой рубль"

ИноСМИ:Мировое (жидовское) правительство ПРОТИВ Путина и России

ИноСМИ: ВЛАСТИ США ОБОРЗЕЛИ и ОТКРЫТО требуют убить Путина (видео)

Комментариев нет :

Отправить комментарий